Регистрация нерозничного фонда в Японии
Инвестиционное товарищество с ограниченной ответственностью (LPS) является наиболее популярной формой. Зарегистрировать японское LPS возможно посредством заключения сделки между генеральным и ограниченным партнерами согласно “Закону о LPS”.
Регулирование нерозничных фондов в Японии
“Закон о LPS” устанавливает, что японский LPS должен иметь как минимум одного генерального партнера и одного партнера с ограниченной ответственностью. Закон также предусматривает, что приобретение акций, долговых ценных бумаг, выпущенных иностранными корпорациями, должно составлять менее 50% от общей суммы вклада в капитал.
Вы можете заказать консультацию профильного юриста по регистрации фондов в Японии у экспертов компании IQ Decision UK.
Лицензирование нерозничных объединенных фондов в Японии
Если более половины активов японского LPS планируется инвестировать в ценные бумаги, а интересы партнерства должны быть публично предложены, эмитент таких интересов должен подать заявление о регистрации ценных бумаг в Японии до обращения инвесторов, должен подготовить проспект для инвесторов. На практике интересы ограниченного партнерства запрашиваются путем частного размещения.
Специалисты компании IQ Decision UK предоставят рекомендации по инвестированию в ценные бумаги в Японии.
Для привлечения инвесторов по собственной инициативе генерального партнера, он должен учредить компанию по финансовым инструментам в Японии Типа II.
Ограничения владения нерозничными фондами определенными классами инвесторов
Пока зарегистрированная фирма по финансовым инструментам Типа II привлекает инвесторов к приобретению доли в партнерстве, нет четких ограничений на квалификацию инвесторов.
Если генеральный партнер обращается к инвесторам посредством частного размещения на основании исключения, существует ограничение на квалификацию инвесторов.
Требования, предъявляемые к менеджерам или операторам нерозничных объединенных фондов
Генеральный партнер должен получить лицензию оператора по управлению инвестициями в Японии, если более 50% активов японского LPS инвестируются в ценные бумаги. Генеральный партнер часто применяет одно из следующих исключений к требованию регистрации:
- делегирование всех полномочий по ведению бизнеса по управлению инвестициями путем заключения независимого договора об управлении инвестициями с внешней фирмой;
- когда генеральный партнер может заниматься деятельностью по управлению инвестициями после подачи уведомления в местное финансовое бюро согласно правилам FIEA.
Налоговый режим
Согласно налоговому законодательству страны, если вы примите решение зарегистрировать товарищество с ограниченной ответственностью в Японии, такая организация считается необлагаемым корпоративным налогом юридическим лицом. Доходы и убытки распределяются между каждым инвестором.
Иностранные инвесторы облагаются корпоративным и подоходным налогами с дохода, полученного в Японии, размер которого зависит от постоянного представительства такой компании в Японии. Если иностранный инвестор осуществляет инвестиции в Японию через LPS, имеющее коммерческое предприятие в данной юрисдикции, такой инвестор имеет постоянное представительство, и распределение прибыли от партнерства будет облагаться налогом.
Налоговая реформа 2014 года установила новую налоговую льготу для продвижения венчурных инвестиций через японский LPS. Этот новый налоговый стимул позволяет корпоративным инвесторам LPS рассматривать до 80% своей суммы инвестиций в качестве вычитаемых расходов, если они удовлетворяют определенным требованиям японского налогового законодательства. Благодаря недавней налоговой реформе эта налоговая льгота стала применяться только в том случае, если LPS был аккредитован Министерством торговли, экономики и промышленности 31 марта 2019 года или ранее, и соответствующий процент был снижен с 80% до 50%, если LPS будет аккредитован Министерством торговли, экономики и промышленности после 31 марта 2017 года.
Регистрация нерозничного объединенного фонда в Японии Типа II не должна привлекать инвесторов к приобретению доли в партнерстве. Коммерческие и трастовые банки могут служить хранителями средств, предоставленных партнерами с ограниченной ответственностью. Если генеральный партнер является зарегистрированным управляющим инвестициями, он должен отделять активы японского LPS от активов других клиентов и своих собственных.
Требования к управлению нерозничными фондами в Японии
Регистрации японского LPS подразумевает внесение информации о типе бизнеса и название японского LPS в местное бюро по правовым вопросам в течение двух недель. Последующие изменения в зарегистрированной информации должны быть зарегистрированы в местном юридическом бюро в течение двух недель.
Генеральные партнеры должны подготовить бухгалтерский баланс, отчет о прибыли и убытках за соответствующий финансовый год в течение 3 месяцев после окончания каждого финансового года. Эти документы хранятся в главном офисе японского LPS в течение 5 лет для проверки их партнерами и кредиторами. Если зарегистрированный менеджер по инвестициям управляет активами, предоставленными партнерами с ограниченной ответственностью, он должен предоставлять клиенту периодический отчет по управлению не реже одного раза в 6 месяцев.
Специалисты IQ Decision UK помогут вам зарегистрировать японскую компанию, предоставят юридическое сопровождение в сделках по учреждению нерозничных фондов в Японии.
